速览各国 CBDC 发展现状：哪些国家已发行？哪些

进入下半年以来，委内瑞拉、印度等国的央行数字货币(CBDC )取得了明显进展。

日前，国际清算银行(BIS )、国际货币基金组织(IMF )和世界银行共同呼吁，世界央行应就CBDC进行合作。 BIS表示，将全力推进CBDC的发展，以实现金融现代化，防止“科技巨头”控制货币。 国际清算银行行长Benoit Coeure警告说，如果没有CBDC，数字货币将能够背靠庞大的社交媒体用户层达到这个目的，因此将越来越受到大型科技企业的主导。 根据BIS的报告书《央行数字货币与跨境支付》，现在决定发行CBDC的中央银行只有少数。

本文主要整理了已经推行CBDC的国家进展、重要经济区块的试点情况、未来的推进计划以及对CBDC的看法等。

正式发行CBDC的国家，来源： Atlantic Council

试点或发展CBDC的国家/地区，来源： Atlantic Council

研究CBDC的国家，来源： Atlantic Council

各国在CBDC的进展统计，来源： Atlantic Council

根据

已发行 CBDC 的国家

Atlantic Council (美国大西洋理事会，美国智库)的统计数据，全球现有5个国家(巴哈马、圣基茨和尼维斯、安提瓜和巴布达、圣卢西亚和格林纳达)将央行CBDC

巴哈马

2020年10月20日，巴哈马成为世界上第一个正式发售CBDC的国家，该项目被称为“项目Sand Dollar”。 巴哈马有393，000居民开始使用SandDollar (一个SandDollar对应一个巴哈马元)。 Sand Dollar的目的是提高巴哈马群岛700多个岛屿的金融包容性。 巴哈马央行副总裁Chaozhen Chen表示，Sand Dollar将帮助未能获得银行服务的居民和没有银行账户的居民访问数字支付基础设施和银行基础设施。

巴哈马央行表示，目前的Sand Dollar仅限于在国内使用，不能用于海外支付。 居住在巴哈马的非本地居民可以通过注册Sand Dollar钱包持有Sand Dollar进行交易。 可持有的额度为500个Sand Dollar，每月可交易额度为1500个Sand Dollar。 央行还允许Sand Dollar账户与传统银行账户挂钩，允许跨境支付通过传统渠道进行。

各国CBDC成熟，来源：普华永道报告《PwC CBDC Global Index》

普华永道(PwC )的新报告《PwC CBDC Global Index》显示，巴哈马的Sand Dollar在CBDC领域处于领先地位。 普华永道使用来自世界央行网站、新闻网站、Atlantic Council、谷歌趋势等的数据，跟踪世界主流对CBDC的反应。 据报道，巴哈马的Sand Dollar取得了世界领先的进展。

普华永道合作伙伴兼全球加密货币负责人Henri Arslanian说：“巴哈马所有居民都可以通过移动APP或物理支付卡访问数字钱包。 日常运营中可以收集收入和支出信息等记录，也可以帮助申请小额贷款。 “该报告评估Sand Dollar有提高支付速度、效率和安全性的明确目标，以降低金融服务的成本，并加强对洗钱、伪造和其他金融欺诈的监管，建立跨越年龄和地位的包容性。 可以看出，巴哈马除了全球领先推出CBDC外，在CBDC的应用成熟度方面也居世界领先地位。

安提瓜和巴布达、格林纳达、圣基茨和尼维斯、圣卢西亚

2021年4月，东加勒比中央银行(ECCB )启动了中央CBDC项目DCash。 ECCB成立于1983年10月，是安圭拉、安提瓜和巴布达、多米尼加联邦、格林纳达、蒙特塞拉特、圣基茨和尼维斯、圣卢西亚、圣文森特和格林纳丁斯各国的金融管理局。 DCash只涵盖安提瓜和巴布达、格林纳达、圣基茨和尼维斯和圣卢西亚4个国家。 这个APP现在可以在上述国家自由使用。 “货币的未来是数字化的，让我们一起创造历史吧，”东加勒比央行总裁Timothy N. J. Antoine (蒂莫西安托万)说。

根据ECCB的说法，用户可以使用纸币和硬币，也可以从银行账户兑换资金，从授权的提供商那里购买DCash。 安托万表示，ECCB已经成功进行了首次跨境交易。 另外，他在博客上还表示：“世界范围内正在发生支付革命。 “ECCB的目标是到2025年将现金使用减少50%。 ECCB表示，随着越来越多的央行尝试CBDC，DCash的效用有可能扩展到ECCB之外。

正试点或未来将发行的国家

柬埔寨

柬埔寨于2021年6月23日正式试行了柬埔寨中央银行资助的CBDC「Bakong”的试行计划。 Bakong支持美元和里尔(柬埔寨货币)的交易，可以帮助柬埔寨人使用智能手机进行支付，并在个人之间进行汇款。 在首都金边举行的发布会上，柬埔寨央行总裁Chea Serey表示，希望Bakong体系能够促进人与人之间的电子结算，有助于促进社会福利和防止新型冠状病毒的传播。 柬埔寨中央银行于7月开始试运行这个项目。 迄今为止，预计将有约20家金融机构参与该项目，数十家金融机构将参与。

印度

印度政府也热衷于发展数字卢比。 8月2日，印度储备银行宣布将推进数字卢比项目。 印度储备银行副行长t Rabi sankar (Sancar )在接受采访时表示，印度储备银行正在努力分阶段引进数字卢比，但没有透露具体细节。 印度储备银行目前正在评估CBDC的使用范围、基础技术和验证机制。 圣卡尔说，CBDC已成为世界上大多数央行“军火库”的一部分，世界许多央行都在朝这个方向努力。 他还表示，为了保护消费者免受无主权虚拟货币的“可怕的波动水平”，CBDC是必要的。

委内瑞拉

委内瑞拉中央银行2021年8月6日宣布，将于10月发售CBDC。 委内瑞拉总统尼古拉斯马杜罗2月首次预告，CBDC创意——将发行CBDC作为政府经济现代化和重建的重要行动之一。 马杜罗对国家发行的CBDC一无所知。 他在2018年推出了与石油相连的Petro货币，作为回避美国制裁的工具。 但是，政府内部的Petro货币白皮书没有提到具体如何转移、保存资金，如何保障资金安全等理论基础。 另外，Petro货币的开发体系也没有公布。 委内瑞拉开发了BioPago平台，以支持Petro货币的流通使用。 但是在实际使用时，很多商家投诉这个平台市场发生了错误和支付失败。 此外，许多市民抱怨说，他们被迫在收Petro硬币的店里排队花了6个小时。 由于这些原因，委内瑞拉开发的Petro货币最终无法使用。

新加坡的Ubin和加拿大的Jasper项目走在发达国家平家的前面。 目前，这两个项目都进入了测试阶段。

新加坡

Ubin是新加坡金融监管局(MAS )、新加坡银行协会和多家国际金融机构联合研发的CBDC，目的是研究分布式账本技术在结算交易场景中的应用。 自2016年11月首次进行内部测试以来，目前Ubin共进行了6级测试。

第一阶段主要探索了使用CBDC进行银行间支付的情况。 在第二阶段，探索了使用DLT (分布式账本技术)的银行间转账，调查了队列处理和支付死锁的解决方案等特定的实时全额结算系统)的功能。 第三阶段是MAS和新加坡交易所(SGX )合作，为了处理代币化的资产，通过两个独立的区块链平台实现国内支付结算。 第四阶段的目标是评价跨境支付结算的可行性。 第五阶段是评价分布式账本对现有监管框架和市场进程的影响。 第六阶段的目标是利用以前获得的经验执行支付和证券跨境结算。 目前，新加坡的UBIN项目正处于第五阶段。

加拿大

加拿大的Jasper也在发达国家中排名前列。 Jasper项目的目的是探索使用DLT的大额支付、清算、结算的可能性。 项目共分两个阶段进行。 Jasper项目的第一阶段是为了实现模拟资金转账，更进一步地探索分布式账本技术的运行情况。 第二阶段，加拿大央行在分布式账本上发行了等量的数字资产CAD-coin(2017年4月发行)，并向各参与银行发送了与抵押现金数量相等的CAD-coin。 参加银行之间可以在这个平台上使用CAD-coin进行实时支付结算，也可以像加拿大央行一样支付CAD-coin后返还加拿大元。

关于

日本

日本中央银行，他宣布2020年末将在2023年之前推出CBDC。 这是一家大型民营企业和银行业巨头支持的CBDC。 但在正式上市前，日本央行将测试其是否具备货币基本功能，是否能广泛用于民营企业和消费者等试验。

欧洲

欧洲国家金融监管部门对CBDC的研发还处于论证和小范围的试验阶段。 2020年，欧洲央行宣布将数字欧元的研究作为工作重点，成立研究CBDC的高级员工团队，开发保护用户隐私的CBDC支付系统，推出了基于R3的“欧洲链”。 虽然成立了团队，但是其进展还很慢。

美联储内部对于 CBDC 有两种声音但仍希望在制定标准发挥领导作用

美国对CBDC不感兴趣，但2020年FRB公布了FooWire试验项目的部分探索成果，评价了分布式账本技术在支付领域的应用可能性。 外界将其视为FRB安静布局CBDC研发的重要信号。

2021年5月20日，FRB主席鲍威尔在视频演讲中表示，FRB将于今年夏天发表关于美国CBDC的研究论文，并表示“这篇论文将代表深思熟虑过程的开始”。 鲍威尔表示，FRB希望在制定CBDC国际标准方面发挥领导作用，CBDC是现金和数字形式美元的补充，不可替代。 他还指责比特币等加密货币的价值大幅波动，相对支持与法币挂钩的稳定货币，而不是便捷的支付方式。

但是，美联储金融监管副主席Randal Quarles月28日表示，他对CBDC持谨慎态度，称“我认为美国发行CBDC必须设置较高的门槛”。 他指出，除了CBDC有可能成为网络攻击的目标之外，还存在较大的成本负担问题。 另外，夸尔斯还表示：“我不认为外币和CBDC会威胁美元作为世界货币存款的地位和在国际金融交易中的作用。 “他指出，美国发行CBDC的困难也在于大受欢迎。 “FRB的CBDC可能会成为网络攻击的魅力目标。 最终，FRB本身可能会成为像商业银行一样面向公共的零售银行。 “”

克鲁斯是美联储的谨慎派，他认为即使其他国家的央行发行了汇丰，也不意味着美联储应该发行。 他对以比特币为代表的加密货币也很消极，认为目前对比特币的关注主要在于比特币的新颖性和匿名性。 “即使执法机关强行打破这种匿名性，只要资金充裕，大家的兴趣也会消失。 几乎可以肯定的是，加密货币只是一种有风险的投机投资工具，而不是支付方式的革命。 “”

可以看出，FRB虽然有推进CBDC的计划，但内部依然有两种声音。 支持CBDC的发行，希望赶上时代； 另一种声音是，美联储认为没有必要跟上时代的步伐发行CBDC。 具体的FRB是否真的发行CBDC，需要观察今后FRB的发言和行动。

中国数字人民币

数字人民币是中国人民银行发行的CBDC，指定运营机构参与运营，兑换为公众。 数字人民币以电子形式存在，价值等同于人民币纸币和硬币。 数字人民币目前处于11个省市的试点阶段，试点场景超过132万个，涵盖批发零售、餐饮文化旅游、教育医疗、公共交通、政务缴费、税收征收、补贴发放等领域。

中国推进数字人民币的想法早于2014年。 当时在周小川的领导下，中国人民银行与中国人民银行数字货币研究所成立了CBDC研究专业小组，开始对CBDC发行框架、关键技术、发行流通环境和相关国际经验等问题进行专题研究。 2017年底，经国务院批准，中国人民银行组织部分大型商业银行和相关机构共同开展数字人民币体系(DC/EP )研发。

2020年8月14日，中华人民共和国商务部发行《全面深化服务贸易创新发展试点总体方案》，建议在京津冀、长江三角洲、粤港澳大湾及中西部具备条件的试点地区开展数字人民币试点。 首先由深圳、成都、苏州、雄安新区等与未来冬奥会场景相关部门合作推进，然后根据情况扩大到其他地区。

日常生活中也开始出现数字人民币的身影。 例如，2021年1月5日在上海市同仁医院试行使用数字人民币，开放人民看病用数字人民币支付。 2021年2月24日，成都市启动“数字人民币红包迎接新春”活动，面向个人发行总额4000万元的数字人民币消费红包。 红包数量约20万个，人民收到红包后，可以在试点地点消费。 6月29日，苏州轨道交通5号线开通，市民可以用数字人民币购票乘车。 从6月30日起，北京轨道交通启动了全网络数字人民币支付路线刷。

此外，越来越多的城商行、农商行等中小银行正在加快入局数字人民币的应用试点。 8月13日，城银清算服务有限公司、农信银资金清算中心宣布同时接入数字人民币系统。 据城银清算称，截至2021年8月12日，已有24家城商行通过城银清算访问数字人民币互联平台。 其他94家银行有意向通过城银清算访问数字人民币互联平台。 可以预测，随着越来越多的中小银行加入数字人民币系统，数字人民币的实用覆盖范围将大幅扩大，数字人民币试点进程将加快。

新兴市场国家 CBDC 研发快于发达国家

国际清算银行(BankForinternationalsettlements )于2021年1月发布了报告《Ready, steady, go? Results of the third BIS survey on central bank digital currency》。 该报告显示，新兴市场国家的CBDC研发进度明显快于发达国家。 目前，巴哈马、乌拉圭、厄瓜多尔、委内瑞拉、泰国、柬埔寨等国正在试验或发行CBDC，许多新兴市场国家正在积极进行零售型CBDC的应用测试。 相比之下，欧、美等国的CBDC研发还处于研究实验阶段，只是新加坡的Ubin、加拿大的Jasper、日本的CBDC相关研发进展稍快。

BIS对新兴经济体和发达经济区块的定义，来源： BIS报告《Ready, steady, go? Results of the third BIS survey on central bank digital currency》

该报告指出，新兴市场国家CBDC开发速度快于发达国家，是因为许多新兴市场国家需要推出央行CBDC，有效解决本国纸币流通性限制、缓解本国货币汇率异常大幅波动、提高货币投入跟踪能力等问题。

另外，由于欧美国家货币决策路径较长，决策权相对分散，例如欧美国家金融监管部门可能引发的金融媒体(指资金供给绕开商业银行等媒体体系，直接输送到需求者和融资者手中，引发资金体外循环)。 正在研究风险顶替等问题，CBDC的研究和机制的设计需要更长的时间也成为了共识。